Silber: J.P. Morgan erhöht rekordhohe Bestände an der COMEX

Der eindrucksvolle Trend setzt sich fort..

Quelle: goldchartsrus.com

Silber, Terminmarkt: Short-Positionen des "Smart Money" erreichen neues Allzeithoch

Erneut ergeben sich kuriose Entwicklungen an der COMEX:

Quelle: CME, CoT

Rohstoffe: Netto-Long-Positionen der großen Spekulanten auf 10-Jahrestief

In der Vergangenheit war ein solch niedriger Wert bei den Netto-Long-Positionen meistens ein bedeutender Kontra-Indikator..

Quelle: bloomberg.com, CFTC, Citi Research

Gold: Hedgefonds erhöhen rekordhohe Short-Wetten, Extrem-Positionen am Terminmarkt

Das sogenannte "Managed Money" (hauptsächlich Hedgefonds) hat die rekordhohe Short-Positionierung an der COMEX noch einmal verstärkt. Die Spannung steigt damit weiter an..

Quelle: zerohedge.com

Quote:

Gold, Terminmarkt: Hedgefonds waren nie bärischer - Kontrasignal?

Wir sehen erneut eine äußerst spannende Konstellation an der Terminbörse COMEX..

Link: http://rohstoffaktien.blogspot.de/2015/12/gold-terminmarkt-hedgefonds-waren-nie.html

Beliebteste Trades unter Fondsmanagern: Long USD, Short Rohstoff-Aktien

Der gewaltige Druck auf die Rohstoffaktien wird weiterhin von einem massiven Short-Interesse der institutionellen Investoren und Fondsmanager befeuert. Die Chance auf einen gigantischen Short Squeeze wächst mit jedem Tag in diesem historischen Bärenmarkt..

Quelle: BofA Merrill Lynch Global Fund Manager Survey, Bloomberg

WTI-Öl: Managed Money Short-Positionen an der NYMEX & ICE auf Rekordhochständen

Der Preisdruck auf den Ölpreis an den Terminmärkten wird durch rekordhohe Short-Positionen befeuert:

Quelle: CFTC, RBC Capital Markets

Gold und Öl: Rekordhohe Short-Positionierung der Hedgefonds

Hedgefonds bleiben für Gold und Öl extrem bärisch. Die Short-Quoten notieren auf historischen Hochständen und erhöhen den Preisdruck an den Terminmärkten. Auf der anderen Seite fällt das Sentiment ins Bodenlose. Diese brisanten und spannenden Entwicklungen gilt es aktuell besonders zu beachten. Die massiven Short-Positionen müssen früher oder später aufgelöst werden..

Quelle: zerohedge.com

Quelle: zerohedge.com

Gold, Terminmarkt: Hedgefonds waren nie bärischer - Kontrasignal?

Wir sehen erneut eine äußerst spannende Konstellation an der Terminbörse COMEX.

Hedgefonds waren in der Historie noch nie zuvor bärischer bei Gold positioniert:

"..At 1.4 million ounces the market is now in its biggest net short position ever, surpassing bearish positions entered into in July and early August. That was the first time hedge funds were net negative since at least 2006, when the Commodity Futures Trading Commission first began tracking the data..."

Diese brisante Entwicklung könnte im Hinblick auf die historisch hohen Short-Positionierungen ein starkes Kontrasignal implizieren..

Quelle: mining.com, Bloomberg, Saxo Bank

Quelle: stockcharts.com

Quote:

Hedge funds have never bet this much on a falling gold price

Frik Els | December 1, 2015

On Tuesday on the Comex market in New York, gold futures with February delivery dates eked out a small gain in brisk post-holiday trade, but remains not far off near five-and-half year lows hit last week..

Link: http://www.mining.com/hedge-funds-have-never-bet-this-much-on-a-falling-gold-price/?utm_source=digest-en-au-151201&utm_medium=email&utm_campaign=digest

Gold: Das gab es noch nie zuvor - Hedgefonds sind Netto-Short

Credit to Zerohedge:

Quelle: zerohedge.com

Quelle: zerohedge.com

Gold, Terminbörse: Hedgefonds so bärisch wie noch nie zuvor

Hierzu ein aktueller Beitrag von Mining.com:

Gold price: Hedge funds have NEVER been this bearish

Frik Els | July 6, 2015

Latest futures data show hedge funds cutting bullish positions 55% to lowest since October 2006 – when gold was worth less than $600 an ounce – and pushing bearish bets to all-time high"

Gold on Monday struggled to advance despite the unfolding chaos in the eurozone, a disappointing jobs report in the US ahead of the holiday weekend and a weaker dollar..

Link: http://www.mining.com/gold-price-hedge-funds-have-never-been-this-bearish/

"..That is the highest number of bearish bets ever placed on the New York gold futures market..."

Quelle: mining.com, Saxo Bank, CFTC, Bloomberg

Vor FOMC-Meeting: Massive Gold-Kauforder

Vor dem morgigen FOMC-Meeting wird eine gewaltige Gold-Kauforder ausgeführt..

Gold Spikes On Sudden $1.2 Billion Bid

Submitted by Tyler Durden on 03/17/2015 09:53 -0400

• Crude
 
• NYMEX

 

For no good reason aside from the algos had their fun to the downside and crude ran its stops, precious metals' futures have suddenly exploded higher on heavy volume... The surge in gold saw approximately $1.2 billion notional traded...

Source: http://www.zerohedge.com/news/2015-03-17/gold-spikes-sudden-12-billion-bid

Wie Mining-Tycoons wie Giustra, Lundin und Beaty den Bärenmarkt im Minensektor spielen - Aktuelles Interview mit Tommy Humphreys

Hörenswertes Podcast von Palisade Radio:

How Mining Tycoons Play the Downturn – Palisade Radio Podcast

POSTED ON MARCH 16, 2015 BY TOMMY HUMPHREYS
CATEGORY PALISADE RADIO, PODCASTS,

Collin Kettell is building junior mining’s best new podcast at PalisadeRadio.com and I was grateful to be a guest on the show a couple of days ago..

Link: http://ceo.ca/2015/03/16/how-mining-tycoons-play-the-downturn-palisade-radio-podcast/

Terminbörse COMEX: Aktuelle Positionierungen der Spekulanten bei Gold und Silber

Update, Anfang Februar 2015:

Quelle: wellenreiter-invest.de

Quelle: wellenreiter-invest.de

Edelmetalle, Terminmärkte: Managed Money behält rekordhohe Short-Positionierungen

Hierzu ein aktueller Bericht von GoldMoney, featured by Mining.com:

Precious metals subdues as panic over

GoldMoney | October 24, 2014

For gold and silver it has been a week of two halves: first prices rallied to a peak on Tuesday, then declined to show net losses for the week on Wednesday for silver and Thursday for gold. Broadly these precious metals reflected first weakness then strength in the US dollar. And equities reversed the nervousness of the previous week after a FOMC member suggested QE would be extended, with the S&P 500 closing up 7% on Thursday from its October 15 low.Share on email

So it has been panic over for the moment in the markets and back to business as usual for precious metals. However there are signs of good underlying demand for physical gold, with the Shanghai Gold Exchange delivering 68.37 tonnes into public hands over the holiday period (two weeks with only five trading days), and a further 51.5 tonnes last week. The chart below shows gold withdrawn from the SGE this year, totalling 1,547 tonnes so far, on course for a 1,900 tonne total this year, only 300 tonnes short from the 2013 total.

There has been a significant pick-up in deliveries in recent months. Indian demand for gold has recovered as well, with the Diwali festival coming up, coupled with attractive prices. Jewellers reported demand being up about a third on last year.

An opinion poll of voters in next month’s referendum on the Swiss National Bank’s gold policy shows 45% to 39% in favour of requiring the SNB to repatriate its gold held abroad, maintain 20% gold on its balance sheet, and sales of gold prohibited. So far, the gold market is ignoring this startling development, but if the SNB is forced by law to comply with these measures one can imagine chaos ensuing as the SNB attempts to comply while the Russian and Asian central banks are also buying; not to mention the likely political pressure on other European central banks to do the same thing. You never know: the SNB might just be the victim of a protest vote.

Russia continues to add to her reserves, taking them to nearly 1,150 tonnes making her the fifth largest official holder. Ignoring all this positive news of physical gold passing from weak into strong hands, the Managed Money category on Comex still has near-record short positions as shown below.

And silver shorts are even more dramatic, clearly in record territory:

The fact that public speculators are so short is strong evidence that the outlook is for higher prices on a massive bear squeeze, and not the fall in prices universally expected by the talking-heads in capital markets.

Next week

Monday. Eurozone: M3 Money Supply. UK: CBI Distributive Trades. US: Pending Home Sales. Japan: Retail Sales.

Tuesday. US: Durable Goods Orders, Durables Ex-Transport, S&P Case-Shiller Home Prices, Consumer Confidence, Federal FOMC meeting starts. Japan: Industrial Production,

Wednesday. UK: BoE Mortgage Approvals, Net Consumer Credit, Secured Lending, M4 Money Supply. US: FOMC Fed Funds Rate.

Thursday. Eurozone: Business Climate Index, Consumer Sentiment, Economic Sentiment, Industrial Sentiment. US: Core PCE Price Index, GDP, GDP Deflator, Initial Claims, Personal Income, Personal Spending. Japan: CPI Core, Real Household Spending, Unemployment.

Friday. Japan: Housing Starts, Construction Orders, BoJ Overnight Rate. Eurozone: Flash HICP, Unemployment. US: Core PCE Price Index, Employment Cost Index, Chicago PMI,

by Alasdair Macleod, GoldMoney, Head of Research

Link: http://www.mining.com/web/precious-metals-subdues-as-panic-over/

Big Picture & Sentiment, US-Leitindizes: Bären-Quote fällt auf neues Jahrzehnt-Tief

Hierzu ein aktueller Bericht streettalklive.com, der weitere Denkanstöße geben sollte:


5 Things To Ponder: "Bear-ly" Extant

Lance Roberts - Friday, 12 September 2014

"It is a bad sign for the market when all the bears give up. If no-one is left to be converted, it usually means no-one is left to buy.” - Pater Tenebrarum

That quote got me thinking about the dearth of bearish views that are currently prevalent in the market. The chart below shows the monthly level of bearish outlooks according to the Investors Intelligence survey..

Link: http://streettalklive.com/index.php/daily-x-change/2387-5-things-to-ponder-bear-ly-extant.html

Quelle: streettalklive.com

Gold-"Markt": Paper-Market Penetration Part X.

No comments required:

Quelle: zerohedge.com

Quote:

Gold Plunges Back Below $1300 As "Someone" Dumps $2.3 Billion In Futures

Submitted by Tyler Durden on 07/15/2014 11:00 -0400

With The Fed proclaiming bubbles in some of the most-loved segments of the stock market and explaining that the economy is doing "ok" but they must remain dovish for longer for feasr of "false dawns"... what better time than now to dump $2.3 Billion notional in futures... of course the dump in gold's anti-status quo price coincided with an odd v-shaped recovery in stocks... Gold remains above its pre-June FOMC levels still.

The break was precipitated by the sale of over 17,000 contracts (or over $2.3 Billion notional)...

Link: http://www.zerohedge.com/news/2014-07-15/gold-plunges-back-below-1300-someone-dumps-15-billion-futures

Big Picture: Die große Blase in den US-Leitindizes, allen voran im DJI

Hierzu ein aktueller, lesenswerter Beitrag von Zerohedge. Die folgenden, informativen 3 Charts kann man unkommentiert stehen lassen.

Die großen Fragen bleiben: Wer kauft diesen irrwitzigen Markt noch (z.B. viele Aktienkäufe durch Aktienrückkäufe in Amerika, d.h. die US-Firmen halten selber den Markt oben + die Notenbank-Interventionen) und wann werden die ersten großen Adressen die Hebel richtig umlegen (Ein paar Instis cashen seit Q1 2014 ordentlich aus, Insider verkaufen, Retail hingegen wird in den Markt wieder reingezogen; so wie immer halt am Ende einer Hausse, nicht?!) ?

Oder hat seit den brachialen Notenbank-Interventionen am Equity Markt verbunden mit den historischen Niedrig-Zinsen ein  "New Normal" begonnen, dessen Blasenbildung alles in der Historie in den Schatten stellen wird?

Quelle: zerohedge.com

Quelle: zerohedge.com

Quelle: zerohedge.com

Silber: Nächste Entscheidung steht an, Spannung steigt

Die letzten CoT-Daten an der COMEX deuten erneut auf eine brisante Situation im Silber Papier- & Termin-Markt hin. Die Short-Positionen des „Managed Moneys“ (hauptsächlich Hedgefonds) sind zuletzt wieder auf irrwitzige Hochstände gelaufen.

„..Now let us look at silver, using the same market data. The shock comes with our first chart, which is of Managed Money short positions. These trend-chasers have got themselves into a potential trap, with short positions totalling 214,020,000 ounces, equivalent to 25% of annual global mine output. Whether or not they can extricate themselves from this position will depend on the banks and commercial hedgers providing the liquidity for them to do so..”

Werfen Sie in diesen Tagen auch einen Blick auf die massive Volumen-Zunahme seit Start des 2. Quartals - hier scheint es hinter den Kulissen schon heiß zu werden. Die charttechnische Situation hat sich bei Silber während der letzten Handelstage wieder aufgehellt, nachdem der markante Bereich um 18,70 USD/Oz (Juni 2013 Tief) erneut erfolgreich verteidigt wurde. 

Es wird beim volatilen Silberpreis daher nicht nur chart- und markttechnisch wieder extrem spannend in den nächsten Tagen und Wochen..

Quelle: tradesignalonline.com, stock-world.de

MM Silver Shorts in Contracts, Quelle: 24hgold.com

Silber: Termin- und Papier-Markt: Aktuelle Positionierungen und Ausblicke

Im zweiten Teil des aktuellen Beitrags von lasdair Macleod auf 24hgold.com wird die Lage im "Silber-Papier-Markt" erörtert:

Market positions for gold and silver 

by Alasdair Macleod - Finance And Economics.org - Published : June 10th, 2014

The purpose of this note is to draw attention to the extreme technical positions in the market for gold and silver. The information is derived from the weekly Commitment of Traders reports, and the monthly Bank Participation reports. It should be noted that while these are the most complete sets of market reports available they are essentially of hedging and speculative activity, which is not the same as physical demand. Nor do they cover other paper markets, some of which are growing in importance, such the Shanghai Gold Futures Exchange.. 

Link: http://www.24hgold.com/english/news-gold-silver-market-positions-for-gold-and-silver.aspx?contributor=Alasdair+Macleod&article=5538221690H11690&redirect=False

..

Silver

Now let us look at silver, using the same market data. The shock comes with our first chart, which is of Managed Money short positions..

Quelle: 24hgold.com

Quelle: 24hgold.com

Quelle: 24hgold.com

Gold, Termin- und Papier-Markt: Aktuelle Positionierungen und Ausblicke

Ende des 2. Quartals und Anfang des 3. Quartals wird es wieder enorm spannend am Papier-Goldmarkt, wie man den aktuellen, brisanten Positionierungen der einflussreichen Spielern entnehmen kann. In jedem Fall liegt erneut eine explosive und sehr interessante Konstellation vor, die auch auf der Up Side erheblich überraschen könnte. 

Dazu passt auch der aktuelle "Fehlausbruch" beim Goldpreis nach unten, der diese Woche wieder gekauft wird (Momentaufnahme). Die enormen Short-Positionen könnten für krasse Bewegungen und eine starke Volatilität am / bis zum Ende des Monats sorgen.

Hierzu Folgend zu diesem Thema ein informativer Beitrag von lasdair Macleod auf 24hgold.com:

Market positions for gold and silver 

by Alasdair Macleod - Finance And Economics.org - Published : June 10th, 2014

The purpose of this note is to draw attention to the extreme technical positions in the market for gold and silver. The information is derived from the weekly Commitment of Traders reports, and the monthly Bank Participation reports. It should be noted that while these are the most complete sets of market reports available they are essentially of hedging and speculative activity, which is not the same as physical demand. Nor do they cover other paper markets, some of which are growing in importance, such the Shanghai Gold Futures Exchange..

Link: http://www.24hgold.com/english/news-gold-silver-market-positions-for-gold-and-silver.aspx?contributor=Alasdair+Macleod&article=5538221690H11690&redirect=False

Quelle: 24hgold.com

Quelle: 24hgold.com

Quelle: 24hgold.com