Samstag, 13. Juni 2015

Wochenrückblick und Performance-Vergleich: Rohstoff-, Minen- und Junior-Sektor

Trotz niedrigerem US-Dollar fallen die Rohstoffpreise letzte Woche weiter zurück. Silberaktien zeigen etwas relative Stärke, Goldaktien waren die größten Verlierer.

Der Goldpreis (GLD) schaffte nach einem schwachen Wochen-Start eine Erholung, fiel dann bis zum Wochenende aber wieder etwas zurück. Insgesamt bewegt sich das gelbe Metall seit Wochen in einer engen Handelsspanne, die Volatilität nähert sich Mehrjahres-Tiefständen.

Silber (SLV) zeigte sich wesentlich schwächer und fiel auf Wochensicht weiter zurück. Silberminen (SIL) hingegen konnten sich behaupten und schafften es wie die Kupferminen (COPX), zumindest etwas relative Stärke aufzubauen.

Ansonsten zeigten sich die Minen aus dem Edelmetall-Sektor schwach. Gold-Majors (HUI, GDX) und Junior-Miner (GDXJ) schlossen die Woche rund 1,5% tiefer. Besonders beachtlich war dabei die Schwäche von vielen Goldproduzenten. So schlossen bspw. die Aktien der Branchengrößen wie Goldcorp und Yamana Gold nur leicht über den tiefsten Ständen während der letzten 7 Jahre.

Die Verlustserie machte auch bei den Standard-Minenaktien (TXGM) und Branchenschwergewichten wie bspw. Vale, Glencore, BHP oder Freeport nicht halt. Nach einer kurzen Gegenbewegung zur Wochenmitte, setzte sich der Abwärtstrend fort.

Ölaktien (DJUSEN, XLE) konnten von der jüngsten Rally beim Ölpreis nicht profitieren und tendierten die Woche über ebenfalls schwächer.


Quelle: bigcharts.com

Legende:

·         GLD: SPDR Gold Trust ETF
·         SLV: iShares Silver Trust
·         COPX: Global X Copper Miners ETF
·         GDX: Market Vectors Gold Miners ETF (HUI Comp. ETF)
·         GDXJ: Market Vectors Junior Gold Miners ETF
·         SIL: Global X Silver Miners ETF
·         TXGM: S&P/TSX Global Mining Index
·         DJUSEN: Dow Jones U.S. Oil & Gas Index

Gold: Kampf rund um die Marke von 1.180 USD geht weiter, Volatilität fällt - Warten auf neue Impulse

Der Goldpreis bewegt sich in den letzten Wochen in einer relativ schmalen Handelsspanne und wartet in Lauerstellung auf neue Impulse. Die Volatilität ist im Big Picture während der letzten Monaten erheblich zurückgefallen..

Quelle: goldprice.org


Quelle: goldprice.org


Quelle: goldprice.org


Quelle: goldprice.org


Quelle: goldprice.org



Entwicklung der Goldpreis-Volatilität anhand des CBOE Gold-ETF Volatility Index (GVZ):

Quelle: bigcharts.com

Rohstoff- und Minenbranche: The Dig - Wochen-Rückblick vom Haywood Mining Team

Der Link zum Wochen-Report - featured by CEO.CA:

Uranium in Focus After Expansion Plans Cancelled at Australian Mine – Haywood Weekly Dig

POSTED ON JUNE 12, 2015 BY HAYWOOD MINING TEAM
CATEGORY HAYWOOD SECURITIES,
Haywood-1-1A final feasibility study for the Ranger uranium mine in Australia has been cancelled, effectively suspending any future plans for development of Ranger 3 Deeps indefinitely. The news is the latest in what has been a difficult period for uranium miners following the Fukushima disaster in March 2011, which resulted in the shutdown of Japanese nuclear plants and increased global stockpiles as a consequence, which were already in over-supply prior to the disaster. Whether this announcement is a catalyst for similar announcements at other marginal uranium operations remains to be seen, but could see a shift in sentiment for the price of uranium which has been depressed for some time. The UxC Broker Average Price (BAP) for uranium was up marginally for the week (↑2%) finishing at $36.44 per pound on Friday. Meanwhile, the price of gold remained steady this week (↑0.8%), despite more positive economic news out of the U.S. including retail sales and consumer price figures. Gold finished at $1,180 per ounce, while silver (↓0.9%), platinum (↓0.06%) and palladium (↓2%) all finished lower, closing at $15.89, $1,096 and $739 per ounce respectively. All the major base metals suffered marginal losses during the week; copper (↓0.6%), nickel (↓0.4%), lead (↓2%), and zinc (↓0.25%) each finishing at $2.68, $5.94, $0.84 and $0.96 per pound respectively. Copper in particular suffered a late-week slump after a four-day rally reached over $2.75 per pound mid-week. Finally, the price of WTI crude continued its volatile run, finishing at $59.97 per barrel on Friday..








Red Star Gold: High-grade Gold-Treffer auf Unga in Alaska

Featured by CEO.CA:

Redstar Gold Reports High Grade Gold Intersections at the Unga Project

POSTED ON JUNE 11, 2015 BY NEWS RELEASE
CATEGORY REDSTAR GOLD,
HIGHLIGHTS:
  • Results from the first two holes of the 2015 drilling program at the Shumagin Prospect, located within the 100% owned Unga Gold Project, Alaska
  • The first hole intersected 12.9 metres of mineralization from 60m, beginning with 1.9 metres containing 202 g/t gold and 82 g/t silver
  • The second hole intersected two mineralized zones:
    • The first zone, 7.3 metres averaging 11.8 g/t gold and 72.7 g/t silver, and;
    • The second zone, 6.35 metres averaging 9.45 g/t gold and 103 g/t silver.
  • The second hole includes 2m grading 35.3 g/t gold and 209 g/t silver from 64m; and 3.0m grading 16.95 g/t gold and 183g/t silver from 82m
Vancouver, Canada – Redstar Gold Corp. (TSX.V:RGC) (“Redstar” or the “Company”) announces assay results for the first two core holes from its recently completed eight-hole drilling program on the Shumagin Prospect, located on Redstar’s 100% owned Unga Gold Project, Alaska. Some very high-grade intervals have been encountered with reported values of up to:202 g/t gold & 82 g/t silver over 1.9 metres and 133 g/t gold & 422 g/t silver over 0.7 metres.
These are the drill results from a new management team and these results confirm our optimism for for the Unga Gold Project, and the Shumagin area specifically. We intersected mineralization where we expected, with high-grade gold and silver grades. The parallel Shumagin and Apollo-Sitka trends, each over ~8.0 km long, on Unga Island have the hallmarks of being a succession of epithermal systems of high grade vein mineralization”, said Jacques Vaillancourt, Chairman..
Qulle: redstargold.com



Quelle: redstargold.com

Freitag, 12. Juni 2015

BHP Billiton Spin-Off South32

Informative wie lesenswerte Übersicht von SER - credit to SeekingAlpha:

A Look At BHP's Spin-Off South32
Must Read  
Summary
  • The demerger of South32 is now completed.
  • South32 is a diversified mining company with average profitability and limited growth potential.
  • South32 will start paying dividends for the first half of its FY16.
South32, the spin-off from BHP Billiton (NYSE:BHP)(NYSE:BBL) started trading on May 18, and BHP announced that the demerger was officially completed on May 25. South32 Limited is an Australian company which is headquartered in Perth. The ordinary shares have a primary listing on the Australian stock exchange ("ASX") as well as a standard and a secondary listing in London and Johannesburg. An OTC ADR program is in place which allows trading in the U.S. Each South32 ADS (OTCPK:SOUHY) represents five ordinary shares. This ratio is different from the BHP/BBL ADRs which each represent two ordinary shares..



Quelle: seekingalpha.com

Avnel Gold trifft auf Kalana im Süden von Mali erneut wahres high-grade Gold

Der erfolgreiche Developer und Explorer Avnel Gold (TSX:AVK) legt die nächsten, spektakulären Bohr-Ergebnisse auf dem fokussierten Hauptprojekt Kalana vor, welche sich definitiv positiv auf die nächste Ressourcen-Schätzung (September 2015) auswirken werden..

Avnel Drills 100.3 g/t Au Over 10 m at Kalana Main and Provides Exploration Update

SAINT PETER PORT, GUERNSEY--(Marketwired - June 11, 2015) - Avnel Gold Mining Limited ("Avnel" or the "Company") (TSX:AVK) is pleased to provide an update on its ongoing 30,000-metre ("m") drill program that is in support of a Definitive Feasibility Study ("DFS") for its Kalana Main project in south-western Mali, West Africa.
Kalana Main Drill Program Highlights:
  • High-grade western extension of Vein 1 confirmed
  • Infill and gap drilling encounters high grades over long intersections
  • Significant northern extensions discovered
  • Extension and infill drilling underway on the east and south-east portions of the deposit
  • Updated mineral resource estimate expected in late September 2015

Exploration at Kalana Main Continues to Deliver Positive Results
"I am delighted to report that drilling near the pit shell limits of the Mineral Resource has encountered significant high-grade gold mineralisation in the western portion of the deposit and new mineralisation in the north. We are confident that this western drilling will support the conversion of a meaningful portion of our Inferred Resource into the measured and indicated categories. We also expect the drilling in the north to add new in-pit resources," stated Howard Miller, Avnel's Chairman and CEO.
"I am also pleased to report that infill and gap drilling continues to reinforce our confidence in our geological model. This drilling is expected to improve the continuity of mineralisation in the block model and result in an increase to the Mineral Resource. We look forward to completing the drill program in mid-July and updating the Mineral Resource estimate in late September. The updated Mineral Resource will form the basis for a Definitive Feasibility Study that is scheduled to be completed in the first quarter of next year.."

Quelle: avnelgold.com


Quelle: avnelgold.com


Quelle: avnelgold.com


Quelle: bigcharts.com

Donnerstag, 11. Juni 2015

Relevante Goldindustrie: Volkswirtschaften mit der größten Abhängigkeit vom Goldminen-Sektor

Informative Übersicht von O. Rock - credit to IKN und dem WGC:


Interview mit dem CEO Vince Sorace von Desert Star Resources: Attraktive Explorations-Story im Kupfer-Sektor von Arizona

Vor kurzer Zeit hatte ich das Vergnügen ein Interview mit Vince Sorace, dem CEO von Kupfer-Junior Desert Star Resources (TSX-V:DSR), durchzuführen.

Desert Star fokussiert sich auf die Exploration von aussichtsreichen Kupfer-Liegenschaften, die in einem etablierten Minenbezirk im größten Kupfer-Förderstaat von Nordamerika (Arizona) lokalisiert sind. Die interessante Junior-Story visiert den Test von zwei chancenreichen Bohrzielen in diesem Jahr an. Wenn Desert Star bedeutende Kupfer-Mineralisierungen treffen wird, steht eine Neubewertung umgehend an..

Werfen Sie für Hintergrundinformationen einen Blick in die aktuelle Firmen-Präsentationhttp://www.desertstar.ca/i/pdf/ppt/DSR_Presentation.pdf

Oliver Gross (OG): Freut mich, dass wir heute für ein Interview zusammenkommen, um den Aktionären und allen interessierten Marktteilnehmern ein informatives Update über die attraktive Explorations-Story zur Verfügung stellen können. Das macht ja vor allem vor dem Start der heißen Phase für Desert Star nun mehr als Sinn. Vince, gebe uns doch für den Anfang bitte eine kurze Übersicht über die Desert Star-Story und erzähle uns, was die Firma im Vergleich zu den hunderten Juniorfirmen an der TSX-Venture so besonders macht?

Vince Sorace (VS): Sehr gerne. Es beginnt mit dem Team, das im Junior Mining Business stets elementare Bedeutung hat. Deser Star hat ein wahrhaftig herausragendes, technisches Team zusammengeführt, das von starken und ambitionierten Finanz- und Geschäfts-Leuten unterstützt wird. Somit ergibt sich eine sehr gute Kombination. Das ist die erste Voraussetzung für ein solides Fundament und in meinen Augen ein entscheidender, erster Schritt, bevor man überhaupt in diesem Sektor loslegt. Vor diesem Hintergrund heben wir uns von sehr vielen Junior Mining Firmen in Nordamerika ab.

Wir denken, dass die gegenwärtigen Marktkonditionen beste Chancen bieten, großartige Projekte zu erwerben, zu explorieren und zu entwickeln. Sofern man natürlich in der Lage ist, dies zu bewerkstelligen und zu finanzieren. Denn ein Großteil der Junior-Minenfirmen weltweit hat kein Kapital, um operativ bedeutend voranzuschreiten, geschweige denn zu explorieren. Aber wir sehen ganz klar, dass trotz der enorm herausfordernden Marktlage immer noch Kapital zur Verfügung steht, das interessiert ist, sich an den richtigen Leuten mit den richtigen Projekten (die auch in diesem Markt Sinn machen) zu beteiligen.

Ebenfalls haben wir einen klar definierten Fokus. Die meisten der "einfachen" Rohstoff-Vorkommen, die an der Oberfläche liegen bzw. lagen, sind in den etablierten Minennationen de facto ausgebeutet. So denken wir, dass die nächste Welle an relevanten Entdeckungen tiefere Vorkommen sein werden.

So haben wir ganz bewusst uns mit der Zusammenstellung des technischen Teams darauf spezialisiert und fokussiert, die richtigen Expertisen und Erfahrungsschätze zusammen zu bringen, welche sich mit der Entdeckung und Entwicklung von tieferen Kupfer-Lagerstätten auskennen. Ganz oft deuten ja historische Aktivitäten oder Oberflächen-Anomalien auf solche kupfer-haltigen Mineral-Systeme in tieferen Regionen hin. Den tieferen Lagerstätten wurde bis dahin nicht die größte Beachtung geschenkt, da es natürlich leichter und profitabler für die Kupferunternehmen war, höher-gradige Vorkommen mit Oberflächennähe auszubeuten. Doch das wird sich jetzt zunehmend ändern.

Wir sind sehr optimistisch, dass wir gerade in den etablierten Minenbezirken von einem Kupfer-Staat wie Arizona sehr gute Chancen haben, bedeutende Neuentdeckungen mit dieser anderen Herangehensweise (in puncto Geologie und Lokalisierung des Mineral-Systems) zu erzielen.

Bei der Projekt-Selektion waren wir sehr wählerisch und haben strenge Kriterien angewendet.  Vor allem vor dem Hintergrund, da tiefere Vorkommen eine gewisse Größe und attraktive Kupfer-Gehalte vorweisen müssen, um für die großen Minenkonzerne interessant zu sein. Wir haben uns ebenfalls vor Augen geführt, dass wir bei einer erfolgreichen Exploration einige Targets testen müssen, um überhaupt die Chance zu haben, eine signifikante Entdeckung zu erzielen. Mit dem Bohr-Test auf unseren ausgewählten Zielen Red Top und Copper King blicken wir sehr optimistisch in die Zukunft, hier ein großes Potential auf multiple Discoveries zu haben.



OG: Hört sich alles sehr gut an. Weshalb habt ihr euch auf Arizona fokussiert?

VS: Das Business im Südwesten von Amerika, speziell im etablierten Minen-Staat von Arizona, offeriert uns nicht nur eine langjährige Minen-Kultur, sondern ebenfalls beständige Gesetze und eine sehr gute Infrastruktur. Wir sind zudem in einer geopolitisch sehr sicheren Lage und können uns glücklich schätzen, direkt im Herzen einer der am meisten bewährten Kupfer-Minenbezirke der Welt aktiv zu sein.

So kommen wir in den Genuss von einer Chance auf eine Kupfer-Discovery, ohne dabei fürchten zu müssen, dass eine korrupte Regierung uns das Projekt in Zukunft wegnimmt oder die Minen-Gesetze über Nacht ändert. Weiter erwarten wir auch keine negativen Änderungen im Hinblick auf die Besteuerung von Minen-Projekten oder unerwarteten Gegenwind im Projekt-Entwicklungs- und Minen-Genehmigungs-Prozess später. Das sind alles große Vorteile und heute sehr viel wert.

Außerdem ist Arizona ganz in der Nähe von den Wohnorten vieler unserer Management-Mitglieder. Dies führt dazu, dass wir in der Lage sind, noch kosteneffizienter zu arbeiten, sowie mehr Experten real auch auf das Projekt zu holen - und sie dort zu "halten".


OG: Alles gut nachvollziehbar und definitiv ein großes Privileg in einem etablierten Minenbezirk im Top-Kupferminen-Staat von Nordamerika zu arbeiten. Werfen wir einen Blick voraus. Was können denn Investoren und interessierte Marktteilnehmer in 2015 noch bei Desert Star erwarten?

VS: Im zweiten Halbjahr 2015 werden wir mit Red Top und Copper King (siehe Map oben) zwei sehr spannende Bohr-Ziele testen. Parallel arbeiten wir hart daran, zusätzliche Finanzierungen einzuholen, um unsere geplanten Arbeitsprogramme im anvisierten Umfang durchführen zu können.

Zudem werden wir weitere Akquisitionen von aussichtsreichen Kupfer-Liegenschaften in Arizona in Betracht ziehen, da wir dort nun ein sehr gutes Standing haben und demnach die Chance haben, an weitere lukrative Projekt-Deals zu kommen. Unserer Hauptkriterium ist natürlich die Qualität. Und daher versuchen wir ähnlich attraktive Kupfer-Properties wie Copper King und Red Top zu ergattern.

In unserer Projekt-Map (siehe oben) können Investoren sehen, dass wir in direkter Nachbarschaft zu aktiven Minen und bedeutenden Entwicklungsprojekten tätig sein werden. So gehören bspw. die Branchengiganten BHP Billiton, Rio Tinto, Freeport, Asarco und KGHM zu unseren Nachbarn, was für sich sprechen sollte.

OG: Wie steht es um eure aktuelle, finanzielle Situation?

VS: Wir sind vollständig für die in diesem Jahr geplanten Test-Bohr-Programme auf Red Top und Copper King finanziert. Wie ich schon ansprach, arbeiten wir parallel an zusätzlichen Finanzierungen, um unsere Explorations-Programme bei Bedarf erweitern zu können. In jedem Fall möchte ich klarstellen, dass die Management-Mitglieder als signifikante Firmen-Aktionäre, sehr sensibel mit jeglicher Verwässerung umgehen werden und wir mit allen Mitteln versuchen, eine schlanke Aktienstruktur beizubehalten. So kommen für uns auch kreative Finanzierungs-Formen in Betracht, die zu keiner Verwässerung führen wie bspw. einer strategischen Partnerschaft, welche wiederum unsere langfristige Strategie untermauern würde.

OG: Kannst Du uns ein paar Einblicke in die langfristigen Ziele von Desert Star geben?

VS: Sicher. Wir haben uns das Ziel gesetzt, eine der führenden Explorations-Gesellschaften im Südwesten der USA zu werden. Ich denke, dass unser kompetentes Team während der letzten 24 Monate mehr Erfahrungen und technisches Verständnis sammeln konnte und aufgebaut hat, wie keine andere Junior-Explorations-Firma in dieser Region.

Mit diesem Wissen und Erfahrungsschatz, ganz speziell was die Identifikation von attraktiven Oberflächen-Expressionen von eingebetteten Mineral-System angeht, ist es unser Ziel, mehr als 10 hoch qualitative Explorations- und Bohr-Ziele zu erwerben und zu testen. Dadurch sollten wir die besten Chancen haben, eine bedeutende Discovery zu erzielen, welche den Aktionärswert im Hinblick auf die niedrige Marktkapitalisierung massiv steigern lassen würde.

OG: Bitte gebe uns auch ein paar Informationen über eure Story-Unterstützer.

VS: Wir haben erfolgreich eine Re-Organisation abgeschlossen und die neu-formierte Firma wurde vom gegenwärtigen Management und deren nahestehenden Freunden und Partnern finanziert. Seit der Re-Strukturierung haben wir erfolgreich zwei Kapitalmaßnahmen absolviert, die ebenfalls zum Großteil von Insidern übernommen wurden. So gehen wir davon aus, dass sich unsere Aktionärs-Basis gewiss sehen lassen kann. Und jedem Investor wird gefallen, dass sich unsere Interessen mit deren der Aktionäre verschmelzen, da wir selber große Anteilshaber sind und das auch planen zu bleiben.

OG: Wie ist Deine gegenwärtige Einschätzung zum Kupfermarkt?

VS: Ich bin kein Rohstoff-Analyst, aber kann als Ökonom und Geschäftsmann gewiss feststellen, dass die Kupferbranche langfristig sehr solide und attraktive Fundamentals vorweist. Im Hinblick auf den anhaltenden Mega-Trend bei der globalen Urbanisierung, dem Bevölkerungs-Wachstum und dem steigenden Bedarf in der Technologie- und Infrastruktur-Branche, wird Kupfer gewiss ein Rohstoff sein, dessen Nachfrage weiter steigen wird.

Da wir uns als Explorer ganz am Anfang des Kupfer-Minen-Zyklus positioniert haben, gehen wir weiter davon aus, dass uns die Kupferpreise nur sekundär tangieren werden. Denn bedeutende Discoveries in aktiven Minenregionen werden hoch wahrscheinlich in jedem Preis- und Markt-Umfeld Beachtung und Honorierung geschenkt. Die Art von Lagerstätten, die wir anvisieren zu entdecken, werden ohnehin eine Minenlaufzeit von 30-50 Jahren haben und demnach gut in unsere langfristige Strategie passen.

So haben wir dann auch die gute Möglichkeit, in einem "Perfect Storm" voranzuschreiten, in dem das Kupfer-Angebot Schwäche zeigen könnte, während die Nachfrage steigt und die Majors nach neuen Projekten suchen, um ihren Reserven-Verbrauch zu decken.


For more information, visit Desert Star’s web site and read its filings on www.SEDAR.com. This is not a recommendation to buy or sell any security. Always do your own due diligence and talk to a licensed investment advisor prior to making any investment decision. The author and editor Oliver Gross is a shareholder in Desert Star at the time of writing and a supporter of this story. 



Quelle: desertstar.ca



Quote:

Desert Star Resources verstärkt Vorstandsteam mit Branchenveteran

Starke Ernennung bei Junior-Explorer Desert Star Resources (TSX-V:DSR), die sich in meinen Augen auszahlen wird. In naher Zukunft wird die auf Arizona fokussierte Firma ihre Explorations-Pläne für 2015 bekannt geben..

Kupfer: Solide Nachfrage-Steigerungen erwartet - Asien weiterhin das große Zugpferd auf der Konsumenten-Seite

Die globale Kupfer-Nachfrage wird repräsentativen Prognosen zufolge auch weiterhin zwischen 2-3% p.a. wachsen, wobei Asien wie erwartet das große Zugpferd bleibt..


Quelle: Scotiabank, BB - Stand Q4 2014


Quelle: ICSG - Stand Q1 2015

Goldreporter: "Fed verhinderte Kollaps des New Yorker Goldhandels"

Bericht: Fed verhinderte Kollaps des New Yorker Goldhandels

CME Goup NYC
Sitz der New York Mercantile Exchange (NYMEX) in Manhattan. Hier befindet sich auch die COMEX.
Hat die US-Notenbank im vergangenen Monat durch heimliche Goldlieferungen einen Default der COMEX vereitelt? Ein Rechtsanwalt hat entsprechende Hinweise vorgelegt.
Die US-Notenbank hat Banken in der Weltfinanzkrise von 2008/2009 mit Billionen-Beträgen ausgeholfen und diese vor dem Untergang gerettet. Die Fed dürfte den großen Geldhäusern und Handelsplätzen auch dann zur Seite stehen, sollte ihnen kurzfristig das Gold aus wichtigen Lieferverpflichtungen ausgehen. Laut einem aktuellen Bericht des amerikanischen Rechtsanwalts Avery B. Goodman könnte genau das im vergangenen Mai geschehen sein.
Demnach habe die Federal Reserve der Warenterminbörse COMEX im vergangenen Mai mutmaßlich mit Gold aus US-Beständen ausgeholfen. Dem Bericht zufolge war die US-Bank JP Morgan bei dieser Intervention behilflich. So habe JPM am 1. Juni exakt die Anzahl an Goldunzen geliefert, die die COMEX benötigt habe, um das bestehende Nachfrage-Defizit auszugleichen.
Goodman beruft sich auf geheime Dokumente. An diesem Tag hätten physischen Forderungen von 550.000 Unzen Gold lediglich 370.000 Unzen an verfügbaren COMEX-Beständen gegenüber gestanden. 177.402 Unzen, 7.402 Unzen mehr als die genannte Differenz, seien dann unmittelbar von JP Morgan ins COMEX-Lager geliefert worden. Goodman führt in seinem Bericht weiter aus, warum das Gold nicht von JP Morgan selbst stammen dürfte. Er beruft sich dabei unter anderem auf Informationen aus dem monatlichen „Bank Participation Report“ (Bericht zur Bankenbeteiligung am US-Futures-Handel) der Börsenaufsicht CFTC.
Hintergrund: Im Rahmen des Gold-Future-Handels halten die großen Bullion-Banken in speziellen Lagern Gold bereit (COMEX-Lager). Sie dienen unter anderem zur Bedienung von Lieferverträgen. Im Futures-Handel kommt die gehandelte Ware selten zur Auslieferung. Die Kontrakte werden meist vor der Fälligkeit glattgestellt oder „gerollt“. Besteht ein Kontrahent dagegen auf physische Lieferung, so wird der Kunde in der Regel aus einem der COMEX-Lager bedient.
Terminmarkt verständlich Nachvollziehbar und detailliert erklärt wird der Gold-Futures-Handel an der COMEX in unserem E-Book „Der Goldpreis-Report“.
Nun sind diese COMEX-Lagerbestände in den vergangenen Jahren generell stark geschrumpft (siehe Grafik unten). Die Terminbörse bekäme ein ernsthaftes Problem, sollte sie nicht in der Lage sein, alle Lieferwünsche zu bedienen. Es bestünde die Gefahr eines so genannten „Default“ (Ausfall).
COMEX Lager bestaende
COMEX Lagerbestände „registered“ seit 2009 stark geschrumpft

Das wiederum könnte eine Schockwelle auf dem Goldmarkt auslösen, aufgrund eines massiven Vertrauensverlustes in den internationalen Goldhandel. Dies könnte wie bei einem Bankansturm dazu führen, dass immer mehr Goldinvestoren an den verschiedenen Märkten auf die Auslieferung des physischen Goldes bestehen. Der Goldpreis würde vermutlich wie eine Rakete in den Himmel schießen. Klar, dass man von höchster geld- und regierungspolitischer Ebene versuchen wird, solch eine Situation mit allen zur Verfügung stehenden Mitteln zu verhindern...

Gold, Psychologie: Wie haben sich die Google-Trends entwickelt und was kann man daraus ableiten?

Gold ist aktuell auch im Hinblick auf die "Google Trends" das absolute "Contarian Investment", was nicht nur psychologisch gesehen imho positiv ist.

Spannende Einblicke im Big Picture - credit to Google:

Quelle: Google Trends

Goldminen-Sektor: Ressourcen- und Übernahme-Bewertungen notieren auf Jahrzehnt-Tiefständen

Hierzu zwei vielsagende Charts aus dem aktuellen Q1 2015 Report von Tocqueville:


Quelle: Tocqueville Q1 2015 Report, RBC, Bloomberg


Quelle: Tocqueville Q1 2015 Report, Scotiabank

Kupfer-Produzenten unter Druck: Margenschwund nimmt zu, Gesamtkosten bleiben auf hohem Niveau

Die hohen Gesamtkosten der Kupferproduzenten (All-in Sustaining Kosten / reale All-in Kosten) sollten den Kupferpreis zunehmend unterstützen. In den nächsten Jahren droht ohnehin ein größeres Angebots-Defizit, welches den Kupferpreis befeuern sollte.

Bis dahin gilt "Durchhalten!" für die Kupfer-Förderer weltweit. Denn immer noch befindet sich die Kupferbranche wie viele andere Rohstoff-Segmente (inkl. Kohle, Eisenerz etc.) im ungeliebten "Schweinezyklus", in dem das "angestoßene" Überangebot aus den Hausse-Jahren verarbeitet werden muss.

Hierzu ein aktuelles Quartals-Resümee von GFMS - featured by CopperInvestingNews:

Lower Copper Price Squeezing Margins for Higher-cost Producers

Monday June 8, 2015, 2:25pm PDT - By Teresa Matich+ - Exclusive to Copper Investing News

Thomson Reuters GFMS recently updated the Q1 2015 copper cost curve data for its Copper Mine Economics report, and the Investing News Network was able to chat with Bruce Alway, base metals mining manager at the firm, to discuss the results.
..
..Alway noted that net cash costs for the 90th percentile in Q1 came in at $5,051. That number increases to $6,126 with depreciation factored in, higher than Monday’s LME copper price of US$5,948 per tonne. “It’s the first time in a long time that you’re actually losing money in the 90th percentile,” Alway said. “It is an issue. It’s getting tighter for the industry.”
..


Quelle: http://capitalnewsdesk.com

Mittwoch, 10. Juni 2015

Gold-Developer Orezone: Insider, Management und Top-Fonds kaufen massiv Aktien nach

Starke Vertrauens-Zeichen bei Orezone Resources (TSX:ORE). Insider haben mehr als 1,5 Mio. Aktien während der letzten Wochen hinzugekauft.

Top-Aktionär Sun Valley Gold Master Funds kontrolliert jetzt knapp 17 Mio. Aktien (o/s.) bzw. mehr als 17,5% der Firma. Die Orezone-Aktie scheint derweil einen Boden auszubilden..


Quelle: canadianinsider.com


Quelle: bigcharts.com

SPDR Gold Trust, führendes Gold-ETF: Distribution der größten Besitzer-Gruppen

Wer kontrolliert das größte und wichtigste Gold-ETF GLD?

Hierzu eine informative Übersicht von Tocqueville:


Quelle: Tocqueville



Lithium, strategisches Metall: Größte Vorkommen und globale Verteilung der Ressourcen

Dem strategischen Rohstoffe, welcher primär in Südamerika vorzufinden ist, wird eine blendende Zukunft vorausgesagt. So soll Lithium bspw. besonders vom Hype bei den Elektro-Fahrzeugen (EVs) profitieren, in denen das Metall in den Batterien verwendet wird..

Zwei interessante Charts:

Quelle: Western Lithium


Quelle: USGS

Gold: Entwicklung der Zentralbank-Käufe

Informativer Chart von Tocqueville:

Quelle: Tocqueville Q1 2015 Report, WGC

Newsletter-Autor und Minen-Experte Gwen Preston: Bericht vom jüngsten Metals Investor Forum in Vancouver

Lesenswerte Zeilen und exklusive Einblicke von Gwen Preston, Herausgeber des auf Junior Mining fokussierten Newsletters Resource Maven:

Momentum: The Marker That Matters

June 5th, 2015 by Gwen Preston

The 12 Top Pick companies at the Metals Investor Forum all share an essential trait: momentum. Despite all that the markets have thrown at them, they continue to pragmatically advance their projects towards increased shareholder value.

Last Saturday was the best day I’ve had in mining in a long time.

It was the Metals Investor Forum. Put on by Eric Coffin and myself (plus a great behind-the-scenes team) and co-hosted by fellow newsletter writers Brien Lundin and John Kaiser, the Forum brought together 12 Top Pick companies from our respective portfolios.

Everyone in attendance likely came already believing this sector offers significant upside, given that mining has been beaten down for years and reliably cycles back up.

But the energy in the room built as the day went on and, after a week thinking about it, I understand why.

It is one thing to believe it is generally time to invest in metals. It’s another to identify the specific stocks that will move first and farthest when the rally arrives.

To be in that position a company needs more than a good project. It needs momentum – the one thing that has been hardest to maintain during this long bear market.

Hard, but not impossible. The 12 companies that presented on Saturday all have momentum, achieved in different ways including adaptability, financial prudence, tenacity, and opportunism.
We heard from explorers who have consolidated land packages, mined historic data, and advanced discoveries despite challenging markets.

We heard from developers who found ways to advance against the tide or adapted plans to suit today’s market realities, both of which mean they now have assets positioned for the rally.
We heard from producers who guarded cash in the downturn, rendering them able today to explore organic upside and take advantage of acquisition opportunities.

And we heard from new groups custom-designed to take advantage of today’s market realities.
Investors attending the Forum were unguardedly excited to hear so many strong stories. Representatives from each company were glad to get updated on other good stories – the bear market means many have their heads down, focusing on their work and not looking around for encouragement. Finding encouragement in the form of other strong teams, good assets, and pragmatic approaches gave everyone a lift..




Quelle: euroswiss-capital.com

Eisenerz: Preis hält sich stabil nahe 4-Monatshoch trotz negativer Import-Daten aus China - Gutes Zeichen für eine Bodenbildung

Hierzu ein aktueller Beitrag von Mining.com:
Iron ore price holds despite 12% fall in Chinese imports

Frik Els | June 8, 2015
Iron ore price holds despite 12% fall in Chinese importsThe price of iron ore held onto near four-month highs on Thursday despite fresh evidence of weakening demand in the 1.3 billion tonne seaborne iron ore market.
The benchmark 62% Fe import price including freight and insurance at the Chinese port of Tianjin was steady at $63.80 a tonne according to data provided by The SteelIndex, the highest since mid-February.
A rally that began April has seen the price rise by more than 36% from record lows struck at the beginning of April but the steelmaking raw material still trades nearly 10% below 2015's opening levels..

Quote:
Quelle: Saxo Bank, Bloomberg, Mining.com